3C王者

2021年3月15日，AMD發佈瞭第三代霄龍處理器，代號為“米蘭”。這款處理器主要用在數據中心和雲計算服務能力的提供，為科學研究、商業協同、電子商務提供瞭底層支撐，我們普通人每天接觸到的在線學習、遠程視頻會議都離不開數據中心的芯片提供強大的算力支持。

據瞭解，AMD已經完成瞭這款“米蘭”芯片的設計，並且委托臺積電采用7nm制程工藝，很快就能量產瞭。AMD的新產品為什麼值得關註呢，因為AMD在芯片技術上的進步，對他的競爭對手Intel施加瞭很大壓力。

與Intel同類型的芯片Xeon相比，AMD米蘭的速度更快且耗能更低。在AMD的演講介紹中，AMD的數據中心芯片在2017年開始突飛猛進，超越瞭Intel，並在之後幾年遙遙領先，實現瞭巨大飛躍。

我在科技特訓營裡就跟大傢詳細拆解過芯片產業的未來競爭趨勢，並對AMD、Intel和英偉達未來誰會勝出做出瞭研判。

今天就通過一篇文章教你看懂芯片產業的格局。

丨崛起中的AMD

AMD的特點是，一開始就是兩手抓。除瞭CPU，AMD還有GPU, FPGA這些異構部分的完整產品線，並且具有CPU和異構單元的整合設計能力，來打造高性能的系統芯片。

在GPU市場中，數據中心的人工智能GPU應用，AMD始終未能與英偉達匹敵。不過在CPU市場，根據Pass Mark的統計，截至2021年初，在PC端的CPU市場中AMD的份額已經超過瞭50%，也是15年來首次在PC市場超越英特爾。

在服務器市場，AMD最新的財報顯示服務器市場的營收已經占到瞭19%。憑借技術優勢，AMD來自服務器市場的營收還會持續加大，現在微軟、谷歌的數據中心都采用瞭AMD的芯片。

在CPU+GPU的整體芯片設計上，AMD更是具有領先優勢。在對CPU和GPU都有較高計算要求的遊戲領域，AMD是目前最火的遊戲主機索尼PS5和微軟Xbox的芯片供應商。

這也是為什麼AMD在2020年業績特別好的原因：營業收入同比增長瞭45%，達到97.6億美元。雖然這個業績相比於英特爾2020年778億的收入，還很少，但這也明顯意味著AMD憑借它的技術優勢，還有很大的市場空間可以拓展，而Intel的現有市場很可能被蠶食。

丨英特爾的艱難轉型

曾經雄霸天下的CPU芯片巨頭英特爾，如今正面臨巨大的挑戰，原因不是因為自己的CPU更新速度不夠快，而是因為整個產業結構發生瞭顛覆性變化。

以前大部分計算都依靠CPU，但現在大傢關心的是系統集成芯片SOC。隨著異構計算逐漸成為主流，根據不同計算需求開發出來的專用芯片，即系統芯片中非CPU那部分成為瞭整體計算效能的核心，比如GPU、FPGA。CPU的算力如何，人們反而不怎麼關心瞭。

面對競爭，英特爾在轉型上也做出瞭很多努力。首先英特爾也在開發GPU，很快就會面世，因為剛開發出來，可能比英偉達的GPU會弱一些，但方向是對的。

其次英特爾收購瞭Altera和Movidius，這些都是更定制化的FPGA和人工智能處理芯片，有機會逐漸成為未來異構計算的主流。因為未來針對異構計算的部分，人們不會直接采購GPU，畢竟GPU還是過於通用瞭, 而是會根據自己的應用需求去開發芯片，FPGA可編程的特性就可以獲得巨大優勢。

在以應用為導向的系統芯片SOC的研發上，值得關註的是被Intel收購的自動駕駛能力提供商Mobileye。Mobileye研發的激光雷達專用芯片，和激光雷達的機械部件整合到一個芯片裡，實現瞭設備與芯片一體化。

但Mobileye隻是英特爾很小的一個部門，英特爾需要的是整體化轉型，把整個研發重點從過去傳統的CPU轉變到現在的SOC研發，這種級別的轉身不亞於英特爾當年壯士斷腕，舍棄已有穩定收入利潤的內存業務轉而全力去做CPU。這既需要巨大的勇氣與遠見，還要具備超強的整合執行力。

雖然英特爾正在做出改變，也有些亮點，但對於英特爾的全面徹底轉型，我並不看好。具體原因我在科技特訓營做過分析，這裡就不詳細展開瞭。

丨英偉達的未來佈局

我在2020年10月的前哨大會就做過一個預測：未來不是Intel和AMD，而是英偉達和AMD。

未來三年，英偉達的表現非常值得期待。

英偉達今年最吸引眼球的，那就是他們傢的遊戲顯卡賣得太火爆瞭。英偉達RTX系列的遊戲顯卡在今年CES上一經推出就被搶售一空，加上今年芯片缺貨的大環境，許多遊戲發燒友抱怨搶不到遊戲顯卡，原本定價5000多元的RTX 3080顯卡，一路漲到瞭一萬多，但還是非常難搶。

其中有相當一部分的英偉達遊戲顯卡被用去虛擬貨幣挖礦瞭，因為大部分虛擬貨幣都是拿顯卡挖的。為瞭讓真正的遊戲玩傢能夠買到英偉達的顯卡，英偉達宣佈把顯卡的挖礦效率降低50%。

確實，在遊戲領域英偉達有著舉足輕重的地位。因為遊戲是最看重GPU的，而且隨著未來遊戲擬真度，清晰度的提高，對GPU算力的需求還會更高，而英偉達在GPU的研發上已經與競爭對手拉開瞭差距。

當然，遊戲隻是英偉達所構建的產業生態中的一部分，伴隨著5G和物聯網的發展，英偉達在未來還有更廣闊的市場，在數據中心，智能駕駛，交通運輸，AI服務，工業數字化等領域都有所佈局。

我們一直強調芯片企業在研發之外還需要主動創造應用場景，為自己的芯片構建生態體系。在電動車領域，英偉達和奔馳在去年6月聯合發佈瞭軟件定義汽車的計算架構，英偉達的GPU將成為車載芯片，負責滿足智能駕駛，車內調控等計算需求。

隨著未來汽車越來越像電子產品，車輛所需的算力也會不斷增加，英偉達提前與車企合作，佈局電動車市場，這些前瞻的產業佈局很可能在未來帶來豐厚回報。

在2021年CES展剛結束的時候，英偉達的CEO黃仁勛在一次采訪中做過一個預測：“汽車產業在5年內將發生巨變，大多數車企必須要完成重大轉型，因為我認為主流汽車都會以成本價銷售，一輛很好的車以2.5到3萬美元的成本價來銷售將變得十分平常，而汽車軟件將創造出巨大的利潤。” 對於黃仁勛提到的這個未來，我在對特斯拉的企業分析中也有過介紹，從汽車和電子消費品之間的邏輯聯系，詳細闡述瞭汽車硬件降價背後的深層原因。

最後再說一句，Intel的未來發展是個問號，不代表他近期的股票表現會不好，具體原因我們在科技特訓營裡分享瞭。

我們的科技特訓營緊跟時代前沿，分析研究這些未來會站上風口的企業，幫助你堅定的相信未來，一起迎接科技井噴的時代。

更多關於產業趨勢分析和未來前沿佈局，我已經在“前哨科技特訓營”裡分享瞭，歡迎報名加入。