3C王者

導讀：近日，多個消息源顯示，智能手機供應鏈已開始采取措施，防備市場“拐點”的到來。

圖：中國信通院國內手機市場出貨量

中國信通院近期發佈的數據顯示，2021年4月國內手機出貨量同比下降34.1%，上市新機型同比下降37.3%。其中，同期國產品牌手機出貨量下降34.8%，上市新機型同比下降45.8%。

手機終端市場似乎驟然“失溫”，IC供應鏈會提前迎來“拐點”嗎？

砍單疑雲

5月24日，臺灣經濟日報援引供應鏈人士消息稱，二季度手機供應鏈拉貨動能較一季度下滑10%-30%，終端需求不如預期，智能手機廠已拿周邊零組件“開刀”，5G元件遭“砍單”。

來源：經濟日報

報道稱，這一波5G手機訂單修正潮，以周邊零部件的感受較明顯，手機廠暫時不敢調整之前嚴重缺貨的主芯片訂單。同時，有消息稱已有主芯片廠已經開始著手調查各大客戶的庫存和銷售情況，避免未來出現燙手的庫存問題。

這表明，對元器件市場影響最大的手機供應鏈已開始采取措施，防備市場“拐點”的到來。

某芯片廠透露，在之前高度缺貨的狀態下，手機廠即使要調整訂單，初期應該不會從主芯片下手，因此5月看起來仍然平穩，具體市場如何預計最快6月會比較明朗。

而就在5月上旬，市場傳出一份中國大陸手機品牌廠下修出貨量的清單，包括小米、榮耀、realme、一加等都將出貨目標進行下調。

清單顯示，小米已將今年全年出貨目標由2.4億臺下調至1.9億臺（後有消息源稱目標為2-2.2億臺），降幅約 25%。榮耀從5000萬臺修改到3500萬臺，下修三成。realme將其今年出貨目標由8500萬臺改為6000萬臺，下調29%。一加則由2000萬臺下調到1200萬臺，降幅高達四成。

來源：網絡論壇

網絡上有自稱某手機工作人員的網友表示，公司比原計劃減少瞭50%的訂單，項目組又裁員20%。

對比相對“內卷”、動能不足的國內手機市場，海外似乎早有征兆。

疫情帶來的“雙降”

此前市場傳出的報告稱，在第二波疫情席卷印度的情況下，三星、OPPO、vivo與小米均已下修2021年二季度印度市場訂單約10%–20%。

而包括分析師郭明錤、Canalys和集邦在內均預測，印度安卓機市場面臨較大負面影響。

圖：依賴線下渠道的印度手機市場

芯片大師曾報道“封廠”防疫，曝富士康印度廠iPhone產量已腰斬，一方面，疫情已經嚴重打擊當地手機組裝和零部件制造業，導致印度本土手機供給下滑。另一方面，疫情在打擊印度國民經濟的同時沖擊瞭依賴線下渠道的手機銷售，需求同步在降低。

印度中資手機企業協會秘書長楊述成透露，有的手機代工廠今年三月份就開始裁員，有的裁瞭三分之二，產能下降40%。小米、傳音的OEM代工廠以及圍繞這些手機大廠的上遊供應鏈都曾在印度設廠，其中不乏A股上市公司，如航天通信、瀛通通訊、合力泰、長盈精密、裕同科技、欣旺達等。

某印度市場頭部手機廠人士向芯片大師表示，與2020年印度出現“機荒”不同的是，今年在本地產能明顯下滑的情況下，這次該廠並未從國內調貨。

某臺灣手機零部件廠坦言，缺料的品類沒有改觀，但是目前需求下滑，客戶手上已備有一定庫存，原本瘋狂追料的客戶近期確實不追料瞭，沒有一季度急迫。

盡管二季度原本就是電子業的傳統淡季，但在“史上最強一季度”的慣性下，突然被客戶煞車的反差感還是讓人難以適應。